О вреде деловых СМИ или стоит ли покупать акции

Народный рейтинг брокеров бинарных опционов за 2020 год:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место! Лучший брокер за этот год! Надежность и честность гарантируется!

  • Биномо
    Биномо

    2е место! Прибыльная платформа для торговли.

  • ФинМакс
    ФинМакс

    3е место за большое количество торговых инструментов!

Стоит ли сейчас покупать акции или все продавать?

Начиная с сегодняшнего дня, акции Газпрома упали со своих пятилетних максимумов более чем на 40% и наверняка продолжат дальше свое падение (а может и нет).

И не только Газпром, а весь остальной Российский рынок уже просел более чем на 25% с начала года.

И на всеобщей панике, связанной с последствиями коронавируса, у многих инвесторов возникает два вопроса:

  1. Когда продавать все акции?
  2. Когда покупать?

Для ответов на эти вопросы, вам прежде всего стоит определиться, являетесь ли вы инвестором или спекулянтом? Под инвестором подразумеваются сроки инвестирования от 10-ти лет и больше.

А значит любые рыночные потрясения, никакие новости, вас не должны беспокоить. В мире всегда что-то случается, и что-то происходит, что может в краткосрочном периоде времени пошатнуть рынки, заставить нервничать трейдеров и спекулянтов. После всех потрясений рынок продолжит расти, бизнес будет работать, несмотря ни на что.

Так, когда же продавать все акции?

Цена акций стремительно летит вниз, и велико желание продать как можно скорее, чтобы «хоть что-то заработать» или «половина прибыли уже сгорела, как бы не сгорела вся прибыль» – это одни из самых распространенных заблуждений, у начинающих инвесторов.

Повторюсь снова, если вы долгосрочный инвестор думаете наперед, то акции не стоит продавать, думая, что компания в скором времени обанкротится или ваша прибыль «сгорит».

Рыночная стоимость акций, которые зачастую бывают сильно перекуплены, никак не влияет на качество бизнеса. Несмотря на всеобщую панику на фондовых рынках, компании по-прежнему продолжают работать, добывать нефть и газ, производить продукты, одежду, строительные материалы, лекарства, а люди в свою очередь не перестают ездить на автомобилях, разговаривать по телефону, ходить по магазинам и тратить деньги.

А значит не стоит беспокоиться о том, что рыночная стоимость акций упала, возможно очень сильно, к тому же ваша прибыль не является «прибылью» до тех пор, пока вы все акции не продали и не зафиксировали эту прибыль – эта прибыль бумажная, точно так же, как и убыток.

Список лучших платформ для трейдинга бинарными опционами:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место! Лучший брокер за этот год! Надежность и честность гарантируется!

  • Биномо
    Биномо

    2е место! Прибыльная платформа для торговли.

  • ФинМакс
    ФинМакс

    3е место за большое количество торговых инструментов!

Точно так же обстоит дело если ваши акции ушли в минус и продолжают падать, этот убыток так и будет бумажным пока вы не продадите их в убыток, чего делать не стоит.

Если с продажей акций более-менее понятно, тогда вопрос, когда покупать?

Покупка акций, которые сильно упали, это замечательная возможность купить их с хорошим дисконтом, которая выпадет не так часто.

Ведь по факту вы покупаете не только ценные бумаги, а долю в качественном бизнесе, а участие в бизнесе не может быть краткосрочным. Ориентируясь на 10-15-ти летний срок инвестирования, ваше желание оставаться в этом бизнесе будет только возрастать, бизнес, который не только активно растет, но и выплачивает часть прибыли – дивиденды, это курочка, которая несет золотые яйца.

В периоды коррекции или рыночного кризиса покупка сильно подешевевших акций будет отличным решением!

Другой вопрос, покупать сейчас или подождать? Точно на этот вопрос никто не ответит. Конечно, вы можете слушать различных аналитиков предсказывающих, о том, что мир ждет глобальный кризис, масштабов таких, каких еще никто не видел.

Или наоборот, что вся шумиха вокруг этого коронавируса вызвана по большей части средствами массовой информации и она раздута до таких масштабов, что уже про этот вирус слышно «из каждого утюга» и через 1-2 месяца все закончится и через год про него никто и не вспомнит.

Поэтому время для покупки подешевевших активов, для каждого свое. Кто-то готов еще подождать большей коррекции рынков, а кто-то, наоборот, предпочитает уже сейчас купить дешевые акции, полагая что такой возможности уже может и не быть в ближайшие годы.

Например, в начале года если бы инвестор воспользовался 18% коррекцией фондового рынка США, то уже к настоящему времени значительно приумножил свой капитал, и всего менее чем за 2 года.

Резюмируем сказанное вкратце:

Подешевевшие акции (даже на 90%) не продавать – скоро или не очень, все закончится, рынки вырастут.

Подешевевшие акции активно покупать (чем дешевле, тем лучше) – когда и сколько, решайте сами, единого рецепта нет.

Кстати, если вы не в курсе беспроигрышной стратегии – buy the dip – то читайте об этом по ссылке.

А вы уже продали все акции или докупаете еще? А может ждете еще большей распродажи? Оставляйте свои комментарии, делитесь мнением с другими!

Влияние новостей на акции компаний

Шпаргалка по интерпретации новостей об акциях от команды сервиса «Вдохновляющие инвестиции».

В ноябре 2020 года японская компания SoftBank решила купить 14% акций Uber за $6 млрд. Это значит, что компания сейчас оценивается в $43 млрд, хотя ещё год назад её оценка составляла $70 млрд. Компания потеряла треть капитализации не из-за проблем со временем подачи машин или нехватки водителей, а из-за плохих новостей о сервисе.

На оценку Uber влияют скандалы, которые постоянно всплывают в прессе. То компанию уличат в слежке за журналистами, то в сеть утекут данные 57 млн пользователей.

Uber — это непубличная компания, её акции не продаются на рынке. Но пример Uber наглядно показывает, как новости связаны с ценой любых компаний: публичных и непубличных.

Выше цена — богаче владельцы

Стоимость доли в компании мотивирует инвесторов, владельцев и менеджеров работать с большей отдачей. Когда компания нанимает топ-менеджеров, то часто привязывает их премию к курсу акций. Если акции растут в цене — менеджер получает свой бонус. Если акции падают — он сидит на зарплате. Речь может идти о сотнях тысяч долларов в год.

Инвесторы своей долей влияют на управление компанией, чтобы не потерять деньги и увеличить доход. Менеджеры и владельцы стараются увеличить стоимость своей доли, чтобы продать её в будущем или заработать на дивидендах.

Также высокая цена акции полезна во время поглощений. Часто компания приобретает долю другой не за деньги, а путём обмена акций. Чем выше стоят свои акции — тем больше чужих можно заполучить.

Ниже цена — удобнее покупателям

Покупатели доли и акций хотят сэкономить и ждут плохих новостей для входа. Когда цена акций падает, компания становится уязвима к недружественному поглощению. Если владелец крупной доли в бизнесе видит, что дела идут не очень — он может скинуть свой пакет с дисконтом кому угодно, даже конкуренту.

Конкурент может консолидировать доли и получить контроль над бизнесом. Всё работает как в животном мире: когда зверь слабеет, то вероятнее становится добычей. Разве что в финансовом мире его сожрут соплеменники.

На цену акций сильнее всего влияют новости.

Предсказуемые новости не влияют

Если новости о компании совпадают с ожиданиями рынка, то её стоимость не меняется. Иногда компания бодро докладывает о росте на 30%, а цена стоит на месте — от неё ждали именно такого роста. А если бы компания выросла не на 30%, а на 20% — её стоимость, скорее всего, упала бы.

Ожидания рынка формируют аналитики. Это специалисты, которые исследуют отчётность компаний, следят за новостями. Есть целая сфера таких специалистов: с рейтингами и звёздами. Аналитики публикуют информацию о своих исследованиях. Такие отчёты трудно получить человеку с улицы, а со следующего года они обязательно должны продаваться за деньги (раньше часто отдавались бесплатно).

Сильнее всего влияют неожиданности

Неожиданно хорошие или плохие новости двигают стоимость компаний сильнее всего — главное, чтобы новость заметно выбивалась из ожиданий инвесторов. Эти ожидания непубличные, следить за ними сложно. Грубо говоря, если появилась новость, а акции подешевели — дело плохо.

Ещё рынок любит инсайдерские новости. Аналитики прислушиваются к своим источникам внутри компании и учитывают полученную информацию в отчётах. Бывает, что внешне всё хорошо, а прогноз у акций неутешительный — аналитик узнал про скрытый конфликт владельцев.

Плохие новости быстрее хороших

Рынок нервно реагирует на плохие новости. Владельцы могут продавать акции под влиянием слухов, чтобы не потерять деньги. Хорошие новости доходят до рынка медленнее и требуют проверки. Скорость влияния новостей на рынок достигает 30 секунд и менее.

Опытные инвесторы и аналитики ждут несколько часов и собираются на конференц-колл с владельцами и менеджерами бизнеса. На конференц-колле владельцы могут объяснить, что доход снизился из-за поглощения или из-за сложностей в исследовании новых лабораторий. И тогда рынок может даже подрасти.

Иногда владельцы собирают пресс-конференции заранее, чтобы успокоить рынок перед публикацией отчёта.

Рынок боится фальшивых новостей

В 2020 году злоумышленники взломали Twitter-аккаунт Associated Press и разместили «новость» о том, что Барака Обаму взорвали. Рынок рухнул на $130 млрд в течение нескольких минут. Вскоре рынок стабилизировался, но на этом падении кто-то смог отлично заработать.

Аналогичная история может случиться с любой коммерческой компанией. Если новость может временно снизить стоимость компании даже на один процент, на этом можно заработать.

Маленький негатив важнее большого позитива

Даже небольшие глобальные негативные новости бьют по рынку. Проблемы компании в Японии отзываются на портфеле собственника из Великобритании.

Самый сильный фактор на финансовом рынке — это политическая нестабильность. Яркий пример — российские телекоммуникационные компании. Это сильные игроки, не слабее многих европейских компаний, но из-за санкций их акции дешевеют, продаются с дисконтом.

Рынок боится судов

Крупная компания с трудом переживает даже небольшие расследования. Когда в 2020 году выяснилось, что автомобили «Фольксваген» занижают экологические выбросы во время тестов, компания за полгода подешевела с €120 млрд до €45 млрд — и за два года восстановилась только до €70 млрд.

Рынок может «закипать»

Если хорошие или плохие новости идут одна за другой, рынок входит в нестабильное состояние и может выстрелить вверх или вниз в любой момент. Такое состояние также могут создавать искусственно.

Яркий пример — американский фондовый рынок перед голосованием за налоговую реформу Данальда Трампа. По заверению Трампа, налоговая реформа поможет бизнесу в США заработать больше, поэтому акции росли каждый раз перед голосованием в надежде инвесторов на принятие закона. Но несколько раз подряд реформу не принимали — и всё откатывалось назад.

Рынок — нелогичный

Меньшая часть специалистов на рынке акций действует на основании своих знаний и опыта и оказывается более точной (и получает большую прибыль). А большая часть опирается на мнение специалистов вокруг себя и оказывается менее точной. Нельзя просто смотреть на новости и пытаться угадать рынок.

Высокая стоимость компании — это цель для инвесторов и мотивация для сотрудников. На стоимость влияют новости: плохие действуют быстрее и сильнее, хорошие — медленнее. Больше всего рынок боится судов — они обесценивают компании.

Играть на курсах акций с оглядкой на новости опасно, если вы не специалист. Если хотите попробовать — начните с публичных аналитических отчётов (об этом расскажем в следующий раз). Для начала можно копировать их рекомендации и следить за тем, как у вас будет получаться. Играйте на небольшие суммы и будьте готовы потерять часть денег.

Материал опубликован пользователем.
Нажмите кнопку «Написать», чтобы поделиться мнением или рассказать о своём проекте.

О вреде деловых СМИ или стоит ли покупать акции?

Управляющая компания «Арсагера» выражает благодарность Алексею Астапову, Василию Соловьеву, Евгению Лебедеву, Владимиру Коневу, Анастасии Тагановой и Евгению Чистилину, чьи энергия, знания и опыт помогли созданию этой книги.

ЗАМЕТКИ В ИНВЕСТИРОВАНИИ

Книга об инвестициях и управлении капиталом

3-е издание, переработанное и дополненное

Санкт-Петербург: Свое издательство, 2020. — 536 стр.

В этой книге представлена квинтэссенция более чем 20-летнего опыта инвестиций целой команды профессионалов, их знаний и практики. Большинство материалов появилось как ответы на наиболее часто встречающиеся вопросы, связанные с вложением денег.

Книга содержит полезные знания как для новичков, так и для инвесторов с опытом, и направлена на то, чтобы сформировать правильное представление о финансовом рынке и о том, какую пользу он может принести каждому конкретному человеку и обществу в целом. Книга позволит понять, почему инвестиции необходимы каждому человеку, а также поможет избежать типовых ошибок.

© УК «Арсагера», 2020 г.

Подписано в печать с оригинал-макета 24.11.2020. Формат 70×100/16.

Блок: бумага офсетная 80 г/м2, обложка: бумага мелованная 300 г/м2.

Печать офсетная. Усл. печ. л. 43,22.

Тираж 1500 экз. Заказ № 73048.

ООО «Виктория», 191014, Санкт-Петербург, ул.Некрасова, дом № 11, литера Б,

помещение 5Н, отпечатано в ООО «Первый издательско-полиграфический

холдинг»,Санкт-Петербург, Большой Сампсониевский пр д. 60, л.У.

Большинство иллюстраций для книги подготовил Виталий Подвицкий

Дизайн обложки создан Максимом Каргановым и Анастасией Тагановой

Как получать знания из этой книги

Глава 1. Ваш самый главный актив

1.1. Инвестиции, почему они необходимы? (о) ▲

1.2. Ваш самый главный актив – это Вы сами! ▲

1.3. Как Вы будете жить на пенсии? ▲

1.4. Пенсия или автомобиль? (н) ▲

1.5. Философия владения активами ■

1.6. Не все богатые одинаково полезны

Глава 2. Как переиграть инфляцию?

2.1. Зачем Вам деньги? (о) ▲

2.2. Что может защитить Вас от инфляции? ▲

2.3. Как выигрывать от инфляции: владение vs потребление (о) ■

2.4. Производительные и непроизводительные активы ▲

2.5. Абстракция денег ■

Глава 3. Зачем нам фондовый рынок?

3.1. Зачем нам фондовый рынок? ▲

3.2. Какой СМЫСЛ покупать акции? ▲

3.3. Рынок акций – рулетка или. ▲

3.4. Вложение в акции – так ли это рискованно? ■

3.5. Покупка акций на вторичном рынке – это вложение в бизнес! ♦

3.6. Акции vs золото (о) ■

3.7. Сравнительное исследование эффективности инвестиций в России с 1997 по 2020 год (о) ▲

3.8. Сравнительное исследование эффективности инвестиций в мире (о) ▲

Глава 4. Как начать инвестировать?

4.1. Как устроен фондовый рынок: что такое акции/облигации? (н) ▲

4.2. Как устроен фондовый рынок: операции с акциями и облигациями (н) ▲

4.3. Два испытания на пути инвестора ▲

4.4. Человек и риски ▲

4.5. Советы по инвестированию от УК «Арсагера» (о) ▲

4.6. Велосипед для фондового рынка уже изобретен ▲

Глава 5. Инвестиционные опасности

5.1. Рынок акций или Forex. Что лучше? (о) ▲

5.2. Forex: гении маркетинга! (о) ▲

5.3. Основные признаки финансовых пирамид ▲

5.4. Кто выигрывает на срочном рынке (о) ♦

5.5. Где шансов больше: в казино или на срочном рынке?

5.6. Опционы: беспроигрышный проигрыш?!

5.7. Вся правда об отраслевых фондах ▲

5.8. Иллюзионисты в мире финансов: структурированные продукты ■

5.9. На кого работает «технический анализ»? ■

5.10. Кто выигрывает на «плечах» и «шортах»? (о) ■

5.11. «Стоп лоссы» придумали трусы? «Тэйк профиты» тоже. (о) ♦

5.12. Использование инсайда (о) ■

5.13. Роботы против людей ■

5.14. Ситуация в системе Российского правосудия или угроза национальной безопасности ♦

Глава 6. От чего зависит курсовая стоимость акций?

6.1. От чего зависит курсовая стоимость акций? ▲

6.2. Прибыль компаний и курсовая стоимость акций ■

6.3. Доходность, которую хочет получить инвестор при вложении денег в акции ■

6.4. Уровень процентных ставок и курсовая стоимость акций ■

6.5. Что такое качество корпоративного управления и как оно влияет на стоимость акций? ■

6.6. ВВП и курсовая стоимость акций (о) ■

6.7. Взаимосвязь экономики компаний и стоимости их акций ■

6.8. Интеллект фондового рынка

Глава 7. О фундаментальном анализе

7.1. Такой понятный и загадочный Р/Е ♦

7.2. Коэффициент P/BV (P/B) ♦

7.3. Показатель ROE – это суть бизнеса ■

7.4. Коэффициент P/S. А что он может? ♦

7.5. Отраслевой коэффициент. А что у него есть? ♦

7.6. Метод сравнительных коэффициентов ■

7.7. Взаимосвязь доходности акций и облигаций ■

7.8. Линия Тишина (о) ■

7.9. Фундаментальная оценка российского фондового рынка – индекс Арсагеры (о) ■

Глава 8. Корпоративное управление

8.1. Обязательства акционерного общества перед кредиторами и акционерами ▲

8.2. Кто знает и определяет цену акций? ▲

8.3. Биссектриса Арсагеры, или что должна делать каждая компания ♦

8.4. Биссектриса Арсагеры (дополнение). Искривление пространства (н) ♦

8.5. Чем защита прав акционера отличается от гринмейла? ■

8.6. Платите «премию за контроль»? Собираетесь воровать?

8.7. Член совета директоров – независимый или профессиональный? Каким должен быть совет директоров

Глава 9. Как инвестировать самостоятельно

9.1. Кто выигрывает на фондовом рынке? (о) ▲

9.2. «Клин Арсагеры», или особый взгляд на диверсификацию активов ■

9.3. В чем отличие спекулянта от инвестора? ▲

9.4. О вреде деловых СМИ, или как покупать акции? ▲

9.5. Кто продает на максимумах и покупает на минимумах?

9.6. Волатильность может приносить доход! Но не спекулянтам! (о) ■

9.7. Как инвестировать в облигации? ■

9.8. Как инвестировать в акции, используя потенциальную доходность? ■

9.9. Как рассчитать доходность? ■

9.10. Характеристики портфеля регулярного инвестора (о) ♦

Глава 10. ПИФ: инвестируем коллективно

10.1. Что такое паевой инвестиционный фонд (ПИФ) ▲

10.2. Какие налоги платит ПИФ? Как получать регулярный доход пайщику? (н) ▲

10.3. Индексный фонд. Выбор и смысл ▲

10.4. Международная практика инвестирования в фонды недвижимости (о) ♦

10.5. ПИФ + банковский вклад = любовь (о) ▲

10.6. Что такое надежность инвестиционного продукта? ■

10.7. Инструменты сбережений (о) ▲

10.8. Транзакционные издержки и их влияние на результат инвестирования (н) ■

Глава 11. Как выбрать управляющего

11.1. Доверить или работать самостоятельно ▲

11.2. Как выбрать инвестиционный продукт ▲

11.3. Оценка результатов управления ■

11.4. MARQ – оценка качества управления капиталом ♦

11.5. Что нужно знать о доверительном управлении ■

11.6. Как исключить злоупотребления при доверительном управлении ■

11.7. Почему неправильно гарантировать доходность инвестиций? ■

11.8. Чем опасен низкий порог в ИДУ? ■

11.9. Финансовые коэффициенты фондов ♦

Глава 12. Полезная информация об инвестициях

12.1. Фондовый рынок Японии – исключение, подтверждающее правило (о) ■

ТОП-3 площадки с бинарными опционами за 2020 год:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место! Лучший брокер за этот год! Надежность и честность гарантируется!

  • Биномо
    Биномо

    2е место! Прибыльная платформа для торговли.

  • ФинМакс
    ФинМакс

    3е место за большое количество торговых инструментов!

Добавить комментарий